Multi-Matrix es una poderosa herramienta analítica que combina la visualización y el análisis de datos para proporcionar una visión holística del comportamiento del mercado. Le permite comprender mejor la probabilidad de que un evento trading ocurra, basado en datos históricos. El usuario puede personalizar la visualización, eligiendo diferentes tipos de métricas, como la volatilidad o las Gaps de apertura. La matriz es dinámica y se puede redimensionar para adaptarse a las necesidades específicas del trader, ofreciendo también la posibilidad de cambiar el esquema de colores para una lectura más fácil de los datos.
Ejemplo 1: Soy un trader y hago operaciones sobre uno o más títulos que sigo desde hace tiempo y que conozco bien en cuanto tengo confianza. Operaciones diarias, semanales, swing e incluso mensuales, por ejemplo. Cada vez antes de abrir una operación, me pregunto cuál podría ser su movimiento y, después de un análisis del precio, un análisis técnico, de las noticias y del momentum, etc., decido hacer mi operación LONG o SHORT. Enpezando con el supuesto de que una pérdida debería ser bloqueada por la estrategia de money management (es decir, stop loss) que me puedo permitir, si el precio va en mi dirección, me gustaría poder saber cuándo cerrar. A menudo, los traders caen víctimas de la conocida sensación destructiva llamada «aversión a la pérdida» y cierran, por ejemplo, demasiado pronto. Un análisis similar es un arma más, es una recopilación histórica de los hechos y puede orientarnos en el campo de la probabilidad de que en determinadas condiciones de similitud pueda producirse un retroceso o una continuación del precio, siempre sobre una base probabilística.
Ejemplo 2: Imaginemos ahora que somos el mismo tipo de trader descrito anteriormente, pero que no configuramos una operación basándonos en el periodo (por ejemplo, haré tres operaciones mensuales en los próximos 3 meses en esos títulos), sino basándonos en una oportunidad que se produce en ese momento (por ejemplo, la volatilidad ha aumentado y un título ya ha recorrido más del 90% del movimiento histórico máximo previsto después de solo el 30% del periodo en estudio). En este caso, se ha creado una oportunidad que hay que considerar. El precio actual indica que hoy es un día anormal en comparación con la historia y la probabilidad de que continúe en esa dirección se reduce a favor de un retorno del precio. En este contexto, añadiendo las oportunas otras análisis del momentum, noticias, etc., se pueden tomar decisiones más conscientes e informadas. Sin embargo, siempre sabiendo que nadie es capaz de predecir el futuro.
Ejemplo 3 (opcionador): Quien opere con opciones financieras tendrá una gran ventaja con este análisis, ya que aquí calculamos las probabilidades históricas de que un límite se alcance o no se alcance. Las opciones tienen como eje central la elección del strike, que también determina su valor. Agregar un análisis histórico probabilístico durante el proceso de elección de un strike es una enorme ventaja adicional (si utilizas las opciones habrás intuido ya la potencia de esta herramienta). Imagina ser un vendedor de opciones, ¿estarías contento de saber en cada strike cuál es la probabilidad histórica de que pueda llegar? Y si eres un comprador, ¿quieres saber la probabilidad histórica y similar de que un strike sea alcanzado?
Ejemplo 4 (opcionador): Eres un vendedor de opciones, como sabes, las opciones se cotizan por los broker sobre la base de la fórmula de Black&Scholes, incluso si el precio efectivo luego es siempre el intercambio real en el mercado. Si eres un operador de opciones, sabes que si un precio se mueve de forma repentina, esto aumenta la volatilidad y, en consecuencia, todas las opciones distribuidas en los distintos strikes aumentan su valor a medida que el precio del subyacente se acerca. Ahora imagina que el precio ha llegado a un límite histórico con una probabilidad muy baja de que sea superado y que lo haya hecho en un tiempo relativamente breve. Bien, en esta circunstancia, hay niveles de strike que nunca se han alcanzado en el pasado en un tiempo determinado, al punto que se convierte en conveniente intentar la especulación. Este es un ejemplo de cómo se puede encontrar campos de probabilidad de éxito muy altos en condiciones específicas del mercado, campos de probabilidad que si pudieran los broker ni siquiera cotizarían porque conocen la estadística y saben que es improbable que se llegue allí… pero están obligados a cotizar y quien lo sepa puede aprovecharse.
Lógicamente, un análisis de límites puede aplicarse a cualquier estrategia que se plantee la pregunta:¿Cuál es la probabilidad de que llegue o no a un cierto precio dentro de un cierto período?
Esto hace que tal análisis deba ser utilizado por todos los traders que quieran añadir un arma más a su modelo de trading.
Esta función responde a la pregunta de preguntas para un trader: ¿Cuál es la probabilidad de que un precio alcance un cierto punto dentro de un período determinado? Esta matriz muestra el backtest de los límites en relación con métricas como la volatilidad o el Gap de apertura. La herramienta es útil para conocer los riesgos históricos de que pueda ocurrir un determinado evento, devolviendo efectivamente probabilidades y frecuencias del pasado.
La visualización se realiza por medio de una matriz que muestra la relación entre la diferencia de precios de un período determinado y una métrica entre la volatilidad y el Gap de apertura en la apertura (o cierre) anterior. En pocas palabras, puedes relacionar los límites históricos con, por ejemplo, la volatilidad, para obtener una visión clara de las probabilidades históricas de que ocurra un evento determinado.
Las columnas de la matriz representan el Gap (o desviación) y la dimensión (o valor), seguidas de las columnas que exponen las probabilidades. El Gap indica el cambio porcentual en el valor de referencia, mientras que el valor representa el cambio en puntos o unidades monetarias (como euros, dólares, etc.). Las columnas de probabilidad se dividen en dos filas: la primera muestra el número total de casos (por ejemplo, N.533) para esa columna y el porcentaje relativo del número total de casos seleccionados; La segunda fila indica el rango de volatilidad para el que se han agregado los valores.
Al colocar el cursor del ratón sobre uno de los porcentajes de color de la matriz, se activará una ventana emergente con el número de casos (ocurrencias) correspondientes a esa agrupación en particular. Los porcentajes se muestran en un código de colores que facilita la identificación de la probabilidad de un vistazo. Por ejemplo, si te posicionas en el porcentaje del 99,8% y la ventana emergente muestra que el número de casos es de 333, esto indica que desde el inicio del conteo (0%) hasta el 99,8%, se han acumulado 333 casos. Por lo tanto, el número de casos u ocurrencias es acumulativo. Para ejemplificar aún más, si al 99,8% tenemos 333 ocurrencias, mientras que al 99,6% tenemos 331; Por lo tanto, con el aumento del 0,2% de probabilidad, se han añadido dos ocurrencias.
Los eventos medibles en la matriz son todas las desviaciones de precios a partir del comienzo del precio del período (Diario, Semanal, Mensual, Trimestral) y se expresan tanto como un porcentaje (Gap %) como en un valor actualizado (Cotizaciones/Precio) en el eje vertical. Estos eventos se cuentan dividiéndolos por rangos de volatilidad (o brechas) que se colocan en el eje horizontal y se expresan como porcentaje (%). Los eventos medidos actualmente son: Los cierres (entendidas como la variación del precio de final de periodo respecto al precio de inicio de periodo) y los mínimos y máximos, entendidos como la variación extrema en el periodo claramente en los dos sentidos: negativo (mínimo) y positivo (máximo). Por defecto, se muestran los máximos y mínimos.
A través de un selector específico, es posible cambiar los datos para los mínimos y máximos a los datos para los cierres, mientras que otro selector permite cambiar la segunda variable entre volatilidad y Gaps.
La matriz muestra 12 diferentes visualizaciones para cada referencia utilizada (por ejemplo, volatilidad), seleccionables en la parte superior de la matriz y, además, están divididas a la mitad entre los eventos medibles «Cierre» y «Min/Max». Básicamente, hay dos tipos de datos interesantes que se pueden evaluar con esta matriz: la probabilidad de que un evento ocurra o no (expresado en %) y el número de veces (frecuencia o ocurrencia) que ha ocurrido (o no ocurrido) dicho evento en el pasado. Además, la distribución de los límites (o cierres) completa el análisis, agregando calidad a los resultados obtenidos. Este aspecto es importante, ya que es lógico imaginar que una probabilidad del 95% de éxito en una muestra de 8 casos similares es menos fiable que una probabilidad del 95% en 500 casos similares históricos. La frecuencia sirve para dar importancia al dato probabilístico expresado en porcentaje.
Al pasar el cursor del ratón sobre una celda es posible obtener el dato relacionado con el que se está visualizando. Por ejemplo, si estamos observando la probabilidad de que un evento no ocurra, al pasar el cursor del ratón sobre la celda obtendremos el número de ocurrencias (frecuencias) sobre las que se calcula la probabilidad. La cosa funciona también al revés.
Aquí está la lista de visualizaciones disponibles, accesibles a través de un selector situado encima de la matriz.
En la matriz que se muestra, podemos observar celdas coloreadas en blanco que representan los valores predeterminados para las probabilidades de no alcanzar un límite determinado. En la imagen proporcionada, las celdas con un 90% de probabilidad están resaltadas en blanco (En el caso de que la probabilidad exacta no esté disponible, se resaltará la más cercana).
Estos valores predeterminados se establecen en:
Sin embargo, el usuario tiene la opción de personalizar estos porcentajes para que se ajusten a sus necesidades analíticas. En la función Limits & Deviations Analysis Overviews, podemos cambiar estos porcentajes para ver rápidamente la probabilidad de un aumento del interés.
Traducción al español: La matriz es dinámica y puede variarse en su tamaño para obtener cálculos más precisos o panorámicas más completas pero menos detalladas. Para cambiar este tamaño, se han previsto algunos ajustes preestablecidos que puede modificar presionando la lupa con el símbolo «+» o «-«, que respectivamente permitirán un zoom in o zoom out de la tabla que se muestra.
En cambio, si presiona la simple lupa, se abrirán los selectores para realizar un dimensionamiento «manual» de la tabla. Los selectores disponibles son:
Una vez personalizados estos valores, puede presionar «Aplicar» para que las modificaciones surtan efecto en la matriz.
A través de selectores específicos, puede cambiar el esquema de colores de la matriz para que los datos sean más legibles cuando los datos no permiten una coloración homogénea.
Recuerda, la matriz elabora sus cálculos sobre la base de la serie filtrada con el filtro de serie, por lo que es importante tener claro este aspecto. Por ejemplo, para analizar una serie completa, es importante restablecer el filtro principal y la matriz mostrará los datos de toda la serie histórica.
